序幕战国末年，秦楚交战，楚国胜，秦策划新的侵略阴谋。
第一幕
郢都城畔。碧波粼粼，橘林漫山。妇女们灵巧地编织竹蔑器皿，渔夫们高兴地捕鱼；少女们步履轻盈，欢笑采橘。屈原和他的学生婵娟巡视其间，和百姓共享安居乐业的喜悦。有母子穿着孝服，手捧断戈，追悼烈士亡灵。屈原抚慰母子，感慨万分，挥笔写《橘颂》抒发楚国人民的愿望和节操。
楚王狩猎归来，为夸耀武功，命武士再现猎虎情景，并骄横地刺伤扮虎的武士，屈原深情抚慰。突然，秦使求见楚王，屈原和百姓们怀疑地注视着这位不速之客。
第二幕
在楚宫中。华灯高悬，钟磬齐鸣，夜宴秦使。秦使献礼，其中特为王后献上珍贵的白狐裘，王后欣喜若狂。秦使阿谀备至，赢得楚王的欢心。屈原冷静地观察着秦使的行动。
楚女挥长袖，婆娑起舞，在金鼓齐鸣中，《九歌》的众神登场，婵娟扮演山鬼，缠绵悱恻……
秦使唤出足踏木屐、扭捏妖媚的秦女，迷惑楚王，并乘机献上六百里土地的地理图，邀楚王去秦会盟。屈原看穿了秦的阴谋，极力劝谏阻拦。但楚王在王后、众佞臣的怂恿和秦献土地的利诱下，慨然允诺。屈原忍无可忍，愤怒地扯碎地理图。楚王震怒，罢黜屈原。
第三幕
被放逐的屈原住所。他深深地陷入忧国忧民的痛苦之中。婵娟为解脱老师的忧闷，采来兰花、香草献给屈原，花串却从屈原的手中滑落……
车轮滚滚，秦使陪同楚王前往武关会盟。忠心耿耿的屈原冲破层层金戈，拦车死谏。楚王不睬，驱动战车，在这千钧一发之际，婵娟奋力推开屈原，惨死于车轮之下……极度痛苦的屈原，似觉乾坤颠倒，魔怪横行，吞噬了婵娟……望着倒在花丛中的婵娟，屈原不禁吟出壮丽的诗篇《橘颂》……
第四幕
郢都失陷，秦兵大举进犯，火光冲天，宫殿倒塌，楚王被囚，人民涂炭。屈原蓬头垢面，衣衫褴褛，狂奔呼号，举手问苍天，秋风瑟瑟，落叶萧萧，面对滔滔江水，望着无限眷恋的土地和人民，屈原投入滚滚的汩罗江。
九天之上，他听到了楚国百姓的呼唤，看到了人民对他的祭奠……